GPU-ի մատակարարման ճգնաժամը խորանում է, քանի որ AI տվյալների կենտրոնները լարում են հիշողությունը

GPU արտադրողները ռեսուրսները տեղափոխում են AI տվյալների կենտրոններ, խորացնելով հիշողության պակասը, որը բարձրացնում է սպառողական տեխնոլոգիաների գները և գնորդներին թողնում ավելի քիչ ընտրություն։ JP Morgan-ի զեկույցը նշում է, որ DRAM-ի գները 2026-ի վերջին կարող են 400 տոկոսով բարձրանալ 2024-ի մակարդակից, մինչդեռ Nvidia-ի GeForce RTX 5090-ը այժմ վաճառվում է շատ ավելի բարձր, քան իր թողարկման առաջարկվող գինը։ Որոշ ոլորտային ղեկավարներ զգուշացնում են, որ մատակարարման սղությունը կարող է տևել մինչև 2030-ականները։

Հիշողությունը, ոչ թե չիպերը, է խցանումը

Իր էությամբ GPU-ների պակասը հիշողության խնդիր է։ Ոլորտն արդեն անցնում էր DDR4-ից DDR5, և անցման ընթացքում մատակարարումները դանդաղում էին, մինչդեռ AI տվյալների կենտրոնների արագ աճը մեծացրել է բարձր թողունակության հիշողության պահանջարկը, որը DRAM-ի մասնագիտացված ձև է։ HBM-ի պահանջարկը շատ ավելի է գերազանցում ընթացիկ մատակարարումը և մրցում է հիշողության այլ արտադրանքների հետ նույն վաֆերային հզորության համար։ Մատակարարները կայուն կերպով վերակողմնորոշել են արտադրությունը դեպի առաջադեմ HBM չիպեր, որոնք վաճառվում են մոտավորապես 30 տոկոսով թանկ, քան ավանդական DRAM-ը, և այժմ անցնում են HBM4 և HBM4E, ինչը հետագայում սահմանափակում է մատակարարումը։ Սեպտեմբերին Samsung-ի գործադիրը Reuters-ին ասել է, որ HBM-ը 2027-ին կարող է կազմել DRAM-ի ընդհանուր արտադրության գրեթե 30 տոկոսը, իսկ նախորդ տարի 20 տոկոս էր, և ոմանք սպասում են գրեթե 40 տոկոսի 2029-ին։ Այս տարի ակնկալվում է, որ AI տվյալների կենտրոնները կսպառեն համաշխարհային DRAM մատակարարումների մոտավորապես 70 տոկոսը։

Սպառողները զգում են ճնշումը

Պակասը բարձրացրել է գները սպառողական էլեկտրոնիկայի ամբողջ ոլորտում։ JP Morgan-ի զեկույցը նշում է, որ ծրագրային ապահովման և պարագաների սպառողական գների ինդեքսը վերջին երկու տարում աճել է գրեթե մեկ քառորդով։ The Economist-ի 2026-ի զեկույցը նման աճ է գտել վիդեո խաղերի կոնսոլներում և նոթբուքերում, ինչը հանգեցրել է PC-ների առաքումների անսովոր անկմանը։ Ճապոնիայում որոշ խաղային GPU-ներ բարձրացել են մոտավորապես 41 տոկոսով իրենց ամերիկյան համարժեքներից բարձր։ Վերավաճառողները նույնպես բարձրացրել են գները. GameStop-ը Sony-ի PlayStation 5 Pro-ն շուկայահանում է մոտավորապես 500 դոլարով MSRP-ից բարձր։ Tom's Hardware-ի չիպերի ցուցիչը պարզել է, որ GeForce RTX 5090-ը ներկայումս վաճառվում է 4920 դոլարով բարձր 2025 թվականի հունվարին թողարկման պահին առաջարկվող իր 1999 դոլար գնից։

Ղեկավարները զգուշացնում են տարիների սղության մասին

Micron-ի գործադիր տնօրեն Sanjay Mehrotra-ն վերջին եկամուտների զանգում ասել է, որ 2027 և 2028 օրացուցային տարիներին մատակարարումը կլինի շատ ավելի սուղ, քան 2026-ին։ SK Hynix-ի գործադիր տնօրեն Kwak Noh-jung-ը հուլիսին Reuters-ին ասել է, որ հաջորդ տարին կարող է լինել ոլորտի պատմության մեջ ամենավատ տարին մատակարարման տեսանկյունից։ SK Hynix-ի նախագահ Chey Tae-won-ը Nvidia-ի միջոցառման ժամանակ ասել է, որ համարժեք վաֆերային մատակարարում կառուցելու համար կպահանջվի առնվազն չորսից հինգ տարի, և արտադրությունը կհետ մնա պահանջարկից 20 տոկոսով մինչև առնվազն 2030-ը։ Micron-ը հաղորդվում է, որ վաճառել է 2027-ի HBM արտադրանքի 75 տոկոսը 2026-ի գներից շատ ավելի բարձր գներով, մինչդեռ Samsung-ը վաճառել է 2027-ի հիշողության արտադրանքի գրեթե 80 տոկոսը, որից մոտավորապես 70 տոկոսը կապված է հինգ տարվա պայմանագրերում։ Շատ չիպարտադրողներ արդեն վաճառել են 2027-ի մատակարարումների մեծ մասը և կենտրոնանում են 2028-ին և դրանից հետո։

Կասկածողները հարցականի տակ են դնում բումի տևողությունը

Ոչ բոլորն են սպասում, որ պակասը կշարունակվի։ Acer-ի գործադիր տնօրեն Jason Chen-ը DigiTimes-ին ասել է, որ գները կարող են կայունանալ հաջորդ տարի, նշելով էժան չինական այլընտրանքների հնարավոր ներհոսքը։ Հարավկորեական հրատարակությունը 2026-ի հոկտեմբերին հիշողության բաժնետոմսերը տապալել է այն բանից հետո, երբ մեջբերել է փորձագետների, ովքեր կանխատեսել են, որ 2029-ին նոր մատակարարումների հոսքը հիշողության շուկան կդարձնի կարմիր օվկիանոս։ Nvidia-ի ղեկավար Jensen Huang-ը մերժել է մատակարարման ավելցուկի գաղափարը՝ CNBC-ին ասելով, որ հիշողությունը այն է, որից միշտ կարելի է ավելին օգտագործել։ Երեք ընկերություն՝ Micron, Samsung Electronics և SK Hynix, կազմում են համաշխարհային DRAM արտադրության գրեթե 90 տոկոսը, և բոլոր երեքն էլ ակնկալում են երկարաժամկետ պակաս՝ չնայած հզորությունների մեծ ընդլայնումներին։ Micron-ը դադարեցրել է ուղիղ սպառողական վաճառքը նախորդ տարի՝ ռեսուրսները AI արտադրությանը նվիրելու համար։

Աղբյուրները: Engadget